Gilt Fund में पैसा लगाना कितना सेफ? क्या है कमाई का हिसाब-किताब? इन्वेस्ट करने से पहले समझ लें सभी जरूरी बातें

नई दिल्ली, बिजनेस डेस्क: आजकल निवेशकों के पास ढेर सारे निवेश के विकल्प मौजूद हैं जैसे म्यूचुअल फंड, एफडी, सॉवरेंन गोल्ड बॉन्ड, इत्यादि। एक ऐसा ही निवेश का विकल्प गिल्ट फंड्स (Gilt Fund) भी है। इस फंड में निवेशकों ने पिछले महीने यानी जून में अपना निवेश बढ़ाया है।

जून में निवेशकों ने इस फंड में 396 करोड़ रुपये का निवेश किया था जबकि मई में निवेशकों ने सिर्फ 127 करोड़ रुपये निवेश किया था। आज हम आपको बताएंगे कि ये गिल्ट फंड क्या है और इस फंड में निवेश करने का सही समय क्या है?

क्या होता है गिल्ट फंड?

सबसे पहले आप यह जानिए कि ये गिल्ट फंड का फंडा क्या है। गिल्ट फंड, डेट फंड (Debt Fund) होते हैं जो केवल राज्य और केंद्र सरकारों द्वारा जारी बॉन्ड और निश्चित ब्याज वाली प्रतिभूतियों में निवेश करते हैं।

ये निवेश अलग-अलग परिपक्वता वाले उपकरणों में किए जाते हैं। चूंकि पैसा सरकार के पास निवेश किया जाता है, इसलिए इन फंडों को न्यूनतम जोखिम भरा माना जाता है। आपको बता दें कि 28 फरवरी, 2023 को गिल्ट फंड 10 साल की यील्ड 7.42 फीसदी के हाई लेवल पर पहुंच गई थी।

हाई लेवल पर पहुंचने के बाद इस फंड में गिरावट देखने को मिली लेकिन 10 जुलाई को 10 साल के सरकारी बॉन्ड की यील्ड बढ़कर 7.16 फीसदी पर पहुंच गई जिससे काफी समय के बाद सरकारी बॉन्ड्स की डिमांड में तेजी आई लेकिन ज्यादा समय के लिए यह तेजी बरकरार नहीं रह पाई।

इन पर निर्भर करती है यील्ड

आपको बता दें कि 10 साल के बेंचमार्क बॉन्ड की यील्ड कई चीजों पर निर्भर करती है जिसमें मुद्रास्फीति का अनुमान भी शामिल है।

आरबीआई ने फिलहाल रेपो रेट में कोई बदलाव नहीं किया है क्योंकि आरबीआई के अनुसार देश अभी रिकवरी कर रही है। रेपो रेट में अगले साल तक कमी की जाने की उम्मीद है, जिसका असर लंबी अवधि के बॉन्ड की यील्ड पर भी पड़ेगा।

इंटरेस्ट रेट अभी नहीं होगा कम

आरबीआई का फिलहाल वर्ल्ड इकोनॉमी में अनिश्चितता, घरेलू इकोनॉमी की अच्छी ग्रोथ और करीब 4.5 फीसदी की महंगाई के स्तर पर होने के कारण रेपो रेट में कमी करने की उम्मीद नहीं है। विशेषज्ञों के मुताबिक इंटरेस्ट रेट में अगले साल तक कमी की जा सकती है।

एंट्री का अच्छा समय?

विशेषज्ञों के मुताबिक फिलहाल अगर आप इस फंड में निवेश करते हैं तो आपके पैसे जल्द बढ़ने की उम्मीद कम है। हालांकि 2 से 3 साल में 10 साल के बेंचमार्क बॉन्ड से 7.15 से 7.25 फीसदी कमाने के लिए यह एंट्री का अच्छा समय है।

गिल्ट फंड में निवेश करते वक्त इन बातों का रखें ध्यान

रिस्क (Risks)

गिल्ट फंड में कोई क्रेडिट जोखिम नहीं होता है क्योंकि वे सरकार द्वारा जारी किए जाते हैं जो कभी भी अपने भुगतान में चूक नहीं करती है। हालांकि, इन फंडों में ब्याज दरों में बदलाव का जोखिम रहता है। यदि ब्याज दरें तेजी से बढ़ती हैं, तो गिल्ट फंड का एनएवी तेजी से गिर जाता है।

रिटर्न (Returns)

चूंकि गिल्ट फंड से होने वाला लाभ ब्याज दरों में बदलाव पर निर्भर करता है, इसलिए उनकी गारंटी नहीं दी जा सकती। हालांकि, गिरती ब्याज दर व्यवस्था में, गिल्ट फंड 12 प्रतिशत तक रिटर्न दे सकते हैं। यदि अर्थव्यवस्था में गिरावट आती है, तो गिल्ट फंड इक्विटी फंड से भी बेहतर रिटर्न दे सकते हैं।

एक्सपेंस रेशियो (Expense Ratio)

अन्य सभी म्यूचुअल फंडों की तरह, गिल्ट फंड भी फंड प्रबंधन सेवाएं प्रदान करने के लिए शुल्क लेते हैं। इस शुल्क को व्यय अनुपात कहा जाता है - फंड की कुल संपत्ति का एक प्रतिशत। यह फंड मैनेजर की निवेश रणनीति के आधार पर भिन्न हो सकता है। कम व्यय अनुपात वाले फंड की तलाश करें ताकि आप अपना लाभ अधिकतम कर सकें।

निवेश योजना

औसतन, गिल्ट म्यूचुअल फंड की परिपक्वता तीन से पांच साल के बीच होती है। इसलिए, इन फंडों में निवेश करने के लिए आपके पास समान निवेश होना चाहिए। इसके अलावा, ये फंड आपको मध्यम अवधि में धन उत्पन्न करने में मदद कर सकते हैं।

साथ ही, अगर ब्याज दरें गिरने के चक्र में हैं तो आप छोटी अवधि में भी अच्छा रिटर्न कमा सकते हैं। सुनिश्चित करें कि आप तदनुसार एक निवेश योजना बनाएं।